Использование зарубежного опыта в комплексной оценке финансового положения организации для антикризисного управления
Любушин Н.П.,
Безбородова Т.И.
Современной парадигмой методологии экономического анализа является неравномерная (нелинейная) динамика развития систем. Нелинейность предполагает разнообразие поведения, проявляющегося в пороговых эффектах, неединственности функций, существовании хаотических траекторий. В "традиционном" экономическом анализе решение задач проводится на детерминированных факторных моделях, что лишает возможности адекватного отражения происходящих процессов. Это прежде всего проявляется в антикризисном управлении, когда "траектория развития" организаций принимает ярко выраженный нелинейный характер. В связи с этим прогнозирование и констатация состояния банкротства организации представляет собой нелинейную задачу экономического анализа. Это и было подтверждено исследованиями с учетом стадий развития жизненного цикла организации. Коэффициенты, применяемые для анализа и прогнозирования несостоятельности, могут существенным образом изменять свое значение.
С этой целью авторы предлагается ввести в программу Microsoft Excel показатели анализа финансового состояния организации по методике МСФО и расчет коэффициентов из формулы Альтмана на основании строк бухгалтерского баланса. Изменяя итоговые значения разделов бухгалтерского баланса, можно проследить, каким образом это изменение повлияет на финансовое положение организации.
Расчет коэффициента оборачиваемости активов с учетом перегруппировки статей бухгалтерского баланса позволяет определить более ранние сроки вступления организации на интенсивно-экстенсивный путь развития производства. Именно в этот период развивается неплатежеспособность организации и временное кризисное состояния переходит в банкротство организации.
БЮДЖЕТИРОВАНИЕ
Моделирование бюджетных связей предприятия с использованием теории графов
Едронова В.Н.
Тесная взаимосвязь расчетных бюджетных показателей, использование одной и той же исходной информации в формировании различных бюджетов предприятия свидетельствуют о взаимообусловленности бюджетов.
В специальной литературе по коммерческому бюджетированию вопросы моделирования связей бюджетов практически не рассматриваются. В.Е. Хруцкий, Т.В. Сизова, В.В. Гамаюнов приводят схему прямого и косвенного составления мастер-бюджета компании, описывают последовательность составления основных бюджетов, дают схемы консолидации бюджетов центра финансовой ответственности и центра финансового учета. Однако эти схемы достаточно упрощены и отражают лишь логику формирования бюджетов, а не их информационные связи. Не отражена методика выявления последовательности составления бюджетов, их распределения по уровням.
Предложенный авторами статьи алгоритм отражает не только последовательность шагов по формированию информационного графа бюджетных связей, но и содержание, и форматы документов, создаваемых на каждом шаге. Реализация алгоритма рассмотрена на примере бюджетов предприятия.
АНАЛИЗ ПРИБЫЛИ ОРГАНИЗАЦИИ
Формирование и анализ прибыли организации
Ендовицкий Д.А.
Коммерческие организации в условиях рыночной экономики преследуют множество целей, причем эти цели могут быть долгосрочными (стратегическими), среднесрочными (тактическими) и краткосрочными (оперативными). Среди них наиболее значимой является цель максимизации благосостояния собственников хозяйствующего субъекта, которая для компаний с корпоративной организационно-правовой формой выражается через показатели роста стоимости акций и роста величины дивидендных выплат. При выборе целей важно, чтобы они были взаимно непротиворечивыми и дополняющими друг друга. Для достижения цели максимизации благосостояния собственников (акционеров, участников) необходимо, чтобы коммерческая организация динамично развивалась в условиях конкурентной среды. В этом случае менеджмент должен стремиться поддерживать и создавать новые конкурентные преимущества по: изменению масштабов деятельности и диверсификации производства, улучшению продуктовой дифференциации, минимизации затратоемкости продукции, оптимизации каналов распространения товаров, использованию возможностей поддержки государством приоритетных отраслей экономики и пр.
СИСТЕМНЫЙ АНАЛИЗ
Обратный реинжиниринг и диагностика текущего состояния предприятия как системы
Оголева Л.Н.,
Радиковский В.М.
Для проведения системного реинжиниринга организации необходимо понимание того, как функционирует компания в настоящий момент. Это означает, что для проведения реинжиниринга необходимо провести систему процедур по диагностике и анализу текущего состояния организации и составлению моделей существующего бизнеса. Этот этап реинжиниринга компании называется обратным реинжинирингом.
Назначение обратного реинжиниринга носит многоцелевой характер: а) имеет самостоятельное значение вне рамок системного реинжиниринга; б) служит базой для дальнейших радикальных преобразований; в) составляет единое целое с прямым реинжинирингом в рамках системного реинжиниринга организации; г) диагностика состояния бизнеса, как часть реинжиниринга организации, может проводиться систематически для осознания места компании и ее деятельности как элемента больших макроэкономических, технологических и отраслевых систем.
В реинжиниринге организации мероприятия по созданию образа будущей компании и проведению диагностики существующего бизнеса могут протекать как последовательно, так и параллельно.
ОТРАСЛЕВОЙ ЭКОНОМИЧЕСКИЙ АНАЛИЗ
Анализ эксплуатационных расходов и объема выполненных работ предприятий железнодорожного транспорта
Гальчина О.Н.
Предлагаемая статья продолжает серию статей, посвященных вопросам отраслевого комплексного экономического анализа на примере предприятий железнодорожного транспорта.
Проблемам учета и анализа затрат на производство в теории и практике отечественного бухгалтерского учета и экономического анализа всегда уделялось немало внимания. Однако кардинальные изменения экономической среды функционирования предприятий, в том числе предприятий железнодорожного транспорта в период их акционирования, постоянно возрастающее значение учетно-аналитической информации о затратах для принятия управленческих решений, стремительное развитие средств вычислительной техники и открывающиеся в связи с этим возможности применения новых информационных технологий в бухгалтерском учете и экономическом анализе свидетельствуют об актуальности данного раздела комплексного экономического анализа.
Проведенный анализ эксплуатационных расходов и объема выполненных работ позволяет выделить следующие основные направления повышения эффективности деятельности локомотивного депо: а) использование более взвешенного подхода при проведении переоценки основных средств; б) изменение существующей системы распределения доходов между линейными предприятиями железной дороги; в) повышение степени обоснованности размера плановых затрат путем строгого соблюдения норм или их пересмотра с учетом изменившихся условий, а также исключения субъективизма при утверждении планов.
МЕТОДОЛОГИЯ УПРАВЛЕНЧЕСКОГО УЧЕТА
Некоторые общеметодологические подходы к исследованию сущности управленческого учета
Булгакова С.В.
Основой познания любого экономического явления, тем более столь сложного и неоднозначного, каким оказывается управленческий учет, является исследование его сущности как совокупности глубинных связей, отношений и внутренних законов, определяющих основные черты и тенденции развития. Для перехода от описания управленческого учета как экономического явления к его объяснению и раскрытию его внутреннего содержания, причин возникновения и источников развития необходим переход от эмпирического к теоретическому уровню познания. Именно этот уровень обеспечивает достаточную степень абстрактности в познании сущности управленческого учета, в исследовании того сущего, что скрыто и сохраняется за поверхностью данного динамичного и изменчивого явления. Выявление исходных оснований управленческого учета возможно на базе использования специально-научных методов познания, к которым относятся методологические подходы к исследованию.
В качестве методологических подходов к исследованию управленческого учета по аналогии с общепринятой группировкой методов научного познания классифицированы три группы подходов: всеобщие (универсальные), общенаучные, специальные. Общеметодологическую основу исследования управленческого учета обеспечивают универсальные и общенаучные подходы.
АНАЛИЗ ЭКОЛОГИЧЕСКОЙ БЕЗОПАСНОСТИ
Эколого-экономическая эффективность проектов
Квасов И.А.,
Бондарева М.В.
Практика работы предприятий в условиях рыночной экономики доказала, что наиболее эффективным способом контроля за состоянием окружающей среды является использование рыночных механизмов. Впервые к концепции рыночного регулирования экологической обстановки обратилось Агентство по охране окружающей среды США (EPA) в 1970-е гг. По заказу ЕРА были разработаны системы рыночного характера: компенсация выбросов - бабл-принцип, банк выбросов.
Принцип компенсации выбросов предписывает предприятиям, налаживающим новые или расширяющим старые производства в регионах, где не выполняются стандарты качества окружающей среды, выкупать право на эмиссию загрязняющих веществ у других фирм того же региона. В свою очередь, продавцы прав на эмиссию загрязняющих веществ, обязаны снизить свои выбросы (сбросы) так, чтобы после ввода в действие новых производств состояние окружающей среды региона не ухудшилось. Сделки заключаются по каждому типу загрязняющих веществ. Покупатели прав, стремясь минимизировать свои затраты, будут подыскивать наиболее выгодные варианты, что обеспечит минимизацию издержек на достижение заданного качества окружающей среды в регионе.
Каждый из участников рынка свободен самостоятельно определить какую долю выбросов нужно очищать, а какую покрывать покупкой лицензий, природоохранная стратегия зависит от затрат на предотвращение загрязнений и от сложившейся ситуации на рынке экологических лицензий. В общем случае, старым предприятиям целесообразно покупать лицензии на выбросы (сбросы), а не новое очистное оборудование.
ФИНАНСОВАЯ СТРАТЕГИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ
Категория финансовой стратегии с позиции управления деятельностью предприятия
Сырбу А.Н.,
Немировская Е.А.
Коренная ломка экономической системы в сторону рыночных отношений предъявила свои требования к хозяйствующим субъектам. В настоящее время этап экономического развития России характеризуется активным ростом предпринимательской деятельности, и переходом к разнообразным формам собственности. Адаптируясь к рыночным отношениям, фирмы ориентируют свою деятельность на удовлетворение спроса и потребностей рынка, на организацию своего производства только конкретных видов продукции, которые пользуются спросом и принесут предприятию прибыль, необходимую для развития. В этих условиях необходимо выстраивать совершенно новые подходы и требования в организации управления деятельностью предприятия. Стратегическая установка в поведении фирмы в целом обуславливает и ее финансовую стратегию. Существует не только прямая связь: стратегия фирмы - финансовая стратегия фирмы, но обратная связь: финансовая стратегия фирмы - стратегия фирмы. То есть финансовая стратегия фирмы обладает определенной самостоятельностью по отношению к самой стратегии фирмы. Поэтому у предпринимателя больше свободы при формулировании финансовой стратегии фирмы, чем при формулировании общей стратегической линии поведения предприятия.
В связи с вышесказанным, отмечаем, что разработку финансовой стратегии можно свести к решениям о структуре, цене капитала и о дивидендной политике. Эффективная финансовая стратегия повышает стоимость для акционеров. Оптимальное соотношение собственного и заемного капитала позволяет минимизировать общую стоимость капитала, одновременно позволяя компании обеспечить себя финансами по разумной цене и сохранить финансовую устойчивость. Делая вывод, можно сказать, что финансовая стратегия это важная составляющая управления деятельностью предприятия, она обладает определенной самостоятельностью по отношению к общей стратегии фирмы, но ее цели и функции направлены на реализацию общей стратегии, на достижение главных целей в деятельности предприятия.
РАЗВИТИЕ РЕГИОНАЛЬНОГО АПК
Организационно-экономический механизм трансформации и развития регионального сельского хозяйства
Шогенов А.М.
За последние десять лет двадцатого столетия (трансформации и реформирования национальной экономики) в сельском хозяйстве и АПК страны произошли многие негативные явления. На смену ранее сформировавшимся и развивавшимся кооперативным связям и интеграционным процессам пришла анархическая система функционирования предприятий с принципами и закономерностями "дикого" рынка. Неоправданная либерализация внешнеэкономической деятельности обусловила экспансию импортных продовольственных товаров. Нерегулируемый рост цен на энергоносители и материально-технические ресурсы (с пятикратным превышением их по сравнению с сельскохозяйственной продукцией) привёл к нежизнеспособности и низкой конкурентоспособности многих отраслей. Непродуманный механизм приватизации перерабатывающих предприятий, акционирования, выделения земельных долей и имущественных паёв в сельском хозяйстве практически уничтожил значительное количество крупных и средних товаропроизводителей.
Только с началом формирования системы государственной политики и регулирования в аграрной сфере, законодательного обеспечения цивилизованного развития экономики проявилась закономерность социально-экономического развития и роста.
ФИНАНСОВЫЙ АНАЛИЗ
Улучшение финансового состояния предприятия за счет проведения финансового анализа и введения управленческого учета
Илясов Г.Г.
В конце отчетного периода каждый руководитель получает финансовые документы своей бухгалтерии по итогам работы предприятия. Умение правильно их проанализировать позволяет ему принимать грамотные управленческие решения. Автор статьи приводит довольно простую методику финансового анализа бухгалтерской отчетности, успешно зарекомендовавшей себя на практике, и некоторые рекомендации по улучшению работы предприятия.
АНАЛИЗ ПАССИВОВ ОРГАНИЗАЦИИ
Информационная база анализа пассивов организации. Резервы
Джангирова М.Э.
Протекающие в настоящее время процессы реформирования бухгалтерского учета в соответствии с положениями международных стандартов финансовой отчетности (МСФО) оказывают непосредственное влияние на информационную базу финансового анализа. Наиболее значительными являются изменения в пассиве организаций, что связано с новыми подходами к оценке и признанию обязательств и капитала. На результаты анализа пассивов организации непосредственное влияние оказывают новые подходы к признанию и формированию резервов организации. В этой связи становится необходимым более подробно рассмотреть главные особенности различных видов резервов организации.
