Ларионов А.В.кандидат экономических наук, кандидат наук о государственном и муниципальном управлении, доцент, доцент кафедры государственных и муниципальных финансов, Высшая школа государственного аудита (факультет), Московский государственный университет им. М.В. Ломоносова, Москва, Российская Федерация larionov.av.hse@yandex.ru https://orcid.org/0000-0001-8657-6809 SPIN-код: 8046-8320
Предмет. Взаимосвязь между действиями субъектов с различными типами поведения и волатильностью депозитного денежного потока. Цели. Разработка подхода по идентификации волатильности, вызванной поведенческими реакциями экономических субъектов. Методология. Применено поэтапное проведение фрактального и регрессионного анализа, построение карт Шухарта. Результаты. Определено, что волатильность депозитных денежных потоков зависит от институциональных и поведенческих факторов. Установлено сохранение структурных условий для депозитного денежного потока в течение 32 месяцев. Одновременные панические действия субъектов приводят к формированию турбулентного депозитного денежного потока, создающего шоки для банковской системы. Увеличение ключевой ставки на 1% приводит к росту вероятности возникновения турбулентного денежного потока на 1,9%. Улучшение новостного фона наоборот способствует снижению роста такой вероятности. Наибольшее воздействие на нее оказывает новостной фон с лагом в два месяца. Выводы. Регулирование волатильности денежных потоков целесообразно в ситуации панических действий экономических субъектов. Банк России путем применения данных платежной системы Банка России может способствовать реализации политики регулирования волатильности денежных потоков, вызванной поведенческими реакциями экономических субъектов.
Ключевые слова: волатильность денежных потоков, депозиты, Банк России, поведенческий надзор, экономическая безопасность
Список литературы:
Одоева О.И., Гомбоева А.Н., Постникова Л.В. Депозитные операции коммерческого банка: анализ современного состояния и тенденций развития // Вестник Бурятского государственного университета. Экономика и менеджмент. 2021. № 2. С. 66—76. URL: Link
Карминский А.М., Киселев В.Ю. Построение динамических индикаторов банковского кризиса // Национальные интересы: приоритеты и безопасность. 2014. Т. 10. № 15. С. 45—52. URL: Link
Уличкина И.А. Классификация банковских депозитов как основа факторного анализа инструментов их привлечения // Экономика и бизнес: теория и практика. 2018. № 6. С. 178—192. URL: Link (дата обращения: 08.09.2023).
Колесникова Е.Н. Динамика банковских вкладов в условиях кризиса // Регион: Экономика и Социология. 2010. № 2. С. 154—167.
Ларионов А.В. Мониторинг волатильности денежных потоков для обеспечения устойчивого развития сельского хозяйства России // АПК: экономика, управление. 2022. № 9. С. 61—65. URL: Link
Cerra V., Fatas A., Saxena S.C. Hysteresis and Business Cycles. IMF Working Paper, 2020, no. 20/73. URL: Link
Масленников В.В. Национальная банковская система: монография. М.: Элит-2000, 2003. 255 с.
Larionov A.V. Methodological Approach to the Organization of Monitoring of Cash Flow Volatility // Финансы: теория и практика. 2021. Т. 25. № 3. С. 150—158. URL: Link
Леонов М.В., Земцова Н.В. Опционные модели оптимального размера взносов в системе обязательного страхования вкладов // Экономика и бизнес: теория и практика. 2020. № 12-2. С. 87—91. URL: Link
Масленников В.В., Ларионов А.В., Гагарина М.А. Факторы формирования типов финансового поведения экономических субъектов // Финансы: теория и практика. 2022. Т. 26. № 2. С. 88—103. URL: Link
Calvo G.A. Capital Flows and Capital-Market Crises: The Simple Economics of Sudden Stops. Journal of Applied Economics, 1998, vol. 1, no. 1, pp. 35–54. URL: Link
Петерс Э. Хаос и порядок на рынках капитала. М.: Мир, 2000. 366 с.
Аксенова Ж.А. Контрольные карты Шухарта как инструмент управления качеством готовой продукции // Экономика и предпринимательство. 2019. № 7. С. 1184—1188.
Беляев И.И., Ларионов А.В., Сильвестров С.Н. Оценка состояния экономической безопасности России на примере показателя уровня безработицы: метод фрактального анализа // Проблемы прогнозирования. 2021. № 2. С. 34—42. URL: Link
Бородин А.И., Полетаева В.М. Методика определения оптимальной величины процентной ставки по розничным депозитам // Деньги и кредит. 2016. № 9. С. 41—46.
Масленников В.В., Ларионов А.В. Волатильность денежных потоков как индикатор состояния экономики // Банковское дело. 2022. № 8. С. 36—44. URL: Link
Ларионова Е.С. Влияние небанковских поставщиков платежных услуг на правовой механизм функционирования платежных систем // Банковское право. 2022. № 3. С. 68—77.
Верников А.В. Патернализм государства и гарантирование банковских вкладов // Вопросы теоретической экономики. 2020. № 1. С. 46—60. URL: Link
